昨日盘面观察，顺周期品种水泥建材、化工、煤炭、钢铁、有色大涨，然则由于跷跷板效应，科技成长股则受揉捏回落。

前次咱们说本年下半年看好水泥股，果然水泥股周全爆发了。咱们不只看好水泥股，我认为悉数建材、化工周期蓝筹股都有机遇。

有出资朋友提出来了，你们不是一贯看好花费、医药、科技三大黄金赛道，为何话画风一变又转到周期股去了呢？

没有变的，中历久看好三大黄金赛道肯定是对的。然则周期和成长会有跷跷板效应，周期一涨就会揉捏成长股。

本年的下半年的经济阶段性复苏，名义经济增速上涨，顺周期板块的就机遇。什么是顺周期，经济好它就好，经济欠好，它就欠好。我先看看经济数据：6月份工业增加值上升，同比增进4.8%，大幅改进；6月份固定资产出资增速上升，环比增进5.91%，大幅改进。

顺周期品种有哪些？水泥建材、工程机械、家居家电、部份化工。

然则想提示人人一句周期大涨今后，商场一定会分解，照样要选一些职业样式比较好的品种。咱们看水泥的职业样式就很好，供给侧改造，产能出清较为彻底，并且水泥本身难以保存，抉择了它的库存比较低；咱们看钢铁、煤炭的职业样式就欠好，尽管进行了三年的供给侧去产能，然则钢铁、煤炭的全体产能照样剩余的。末端，咱们认为部份化工的职业的样式也是相等不错。

咱们有回头来，假设顺周期品种涨完今后，下一步买哪些板块？照样三大黄金赛道，花费、医药、科技。顺周期板块是择时问题，根据不同经济周期，设置不同职业，下半年看经济阶段性复苏，就设置顺周期的品种。三大黄金赛道是选股问题。全体来看，经济周期动摇已经是不太明显了，尽管经济下半年阶段性复苏，但中历久来看，经济仍是历久在一个底部动摇。所以择时含义愈来愈不大，选股便是掌握社会改变的趋向(职业集中度选拔、人口晚年化、花费晋级、精力花费)，这些事故必然会发生。

末端，咱们总结一下咱们的中心观点：下半年的设置，掌握轻视值品种修正，顺周期品种上行阶段，守候中心科技回调买入机遇。中历久方向，研讨三大黄金赛道(大花费、医药生物、中心科技)，掌握社会改变趋向，寻找中心龙头。