凤凰港股|大和发研报指，中信银行中期拨备前赢利同比增加14.6%，带动非利息收入微弱增加(同比升17.6%)，本钱收入同比下降3个百分点。期内，公司净赢利(次季：同比下降26.5%)同比下降了9.8%，这是因为减值丢失同比激增了39.6%。

研报续指，中信银行中期不良借款比率按半年升18个基点至1.83%（环比升3个基点），首要因为批发和零售借款和信用卡借款的恶化，占公司上半年不良借款增量的68%。因为其财物质量面临着新冠疫情的滞后影响，中信保持其严厉的不良借款比率辨认规范和恰当的借款丢失准备金，具体表现为：首要，其借款逾期大于60天在总不良借款中的份额保持在100%以下，为95%，这在本年首季的办理中有所改善；其次，在上半年结束时，拨备覆盖率依然很高，为175.7%。该行暂停借款的危险敞口总计为300亿元人民币，占到本年上半年年末借款总额的0.7%，而办理层表明，这些借款的质量正在操控之中。

大和续指，本年上半年，中信银行活跃实施与中信证券、中信建投证券、中信信任、中信保诚人寿和我国财物办理等中信集团子公司的集团内协同战略。方法如：穿插出售金融产品(代理费和佣钱同比升37%)；向金融子公司供给资金；支撑工业子公司及树立集团内部数字协同体系。该行估计这种协作将越来越多地促进银行的借款和存款客户群以及中长期的非利息收入增加。

但是，考虑到高减值丢失，大和将公司2020-21年每股盈余猜测降低了5-16%，并将目标价由5.1港元下调至4.3港元，但将中信银行评级由“优于大市”升至“买入”。