康辰药业(603590)21日晚发表非公开发行预案，拟募资不超4亿元，用于收买密盖息财物，发行目标为公司实控人之一王锡娟、公司第一期职工持股方案。当日，公司、子公司与相关主体签署支付现金购买财物协议。协议约好，公司全资子公司康辰生物支付现金9亿元收买经事务重组后的泰凌世界100%股权，以完成对密盖息财物的收买；收买后，泰凌医药部属子公司泰凌亚洲对康辰生物增资3.6亿元，持有康辰生物40%股权。

本次非公开发行征集资金出资项目主要为收买密盖息财物项目。公司将经过收买密盖息财物及获得特立帕肽商业化权力，进军骨科药品商场，契合“经过外延型收买及出资加速事务增加”、“进一步增强研制才能，丰厚产品组合”的开展方案，有助于丰厚公司的产品结构，优化事务布局。

本次买卖完成后，密盖息财物将归入上市公司兼并报表规划。密盖息财物为老练、安稳的骨科用药财物，盈余状况杰出，生长潜力较大。依据《支付现金购买财物协议》，成绩许诺方许诺2021年-2023年，在康辰生物兼并报表规划内的密盖息事务净利润别离不低于0.8亿元、1亿元和1.2亿元。因而，本次买卖完成后，上市公司的经营收入和净利润规划估计均将得到必定起伏的进步。本次买卖有利于进一步进步上市公司的归纳竞赛才能和后续开展才能，增强上市公司的抗危险才能和继续盈余才能，有利于为公司股东发明更多的价值，契合上市公司整体股东的长远利益。公司有必要经过本次非公开发行捉住商场机会，拓宽公司产品线，进步公司盈余才能水平缓抗危险才能。

公司现已构建了广泛全国的出售络和专业、标准的营销系统，形成了生产厂家与推行商深度协作的精细化营销形式。凭借公司营销优势，可完成密盖息产品出售络的拓宽及潜在商场的浸透，然后进一步进步其商场占有率。

上市公司的知名度及其标准的管理体制、杰出的经营机制，将有利于增强标的公司的凝聚力和对优秀人才的吸引力，有助于稳固商场竞赛优势。

另一方面，本次买卖后，标的公司将成为公司的控股子公司，本来单纯依托本身堆集的内生式开展形式将得以改动，可以在经营管理、品牌宣扬、财政规划等方面得到上市公司强有力的支撑，然后有助于完成事务规划的快速增加。因而本次非公开发即将推进上市公司密盖息凭借已有优势，完成内生与外延偏重开展，进步本身归纳竞赛力。

足够的流动资金是公司事务开展的根底，也是抵挡商场竞赛危险、应对商场改变、完成公司战略目标的需求，更是公司归纳竞赛实力的表现。公司未来开展战略的施行，需求雄厚的资金实力作为支撑。

本次收买密盖息财物项目估计将对公司流动资金发生较大需求；本次收买完成后，跟着密盖息事务规划逐渐扩展、人员规划的不断增加，也将对流动资金发生较大需求，然后给公司带来必定的资金压力。未来，跟着公司逐渐推进特立帕肽及其他研制产品管线如临床试验、注册申报等研制作业，将进一步加大对流动资金的需求。

本次非公开发行的征集资金将在必定程度上添补公司收买密盖息财物及丰厚研制产品管线所发生的资金缺口，增强公司的盈余才能和抗危险才能，为公司完成战略目标奠定资金根底。