一向以来，商场均将股指期货概念股分为三类，即一线股期概念股(包含参股期货股)、具有IB资历的证券公司及沪深300权重指标股;其间参股期货类上市公司享有佣钱收益及股本相对较小，在商场中简单直接遭到资金的要点重视，一旦股指期货推出，个股涨幅预期显着较高;其次则为权重指标股，因主力为操控指数变化往往需求吸收很多筹码，对此类个股而言，也将构成股价上的推进;而券商则直接与客户打交道，一起因其控股或收买了期货公司而将直接获益。

盘面上股期概念类股纷繁强势提高，其间参股期货概念股涨幅最大，传乎印证了这则风闻的真实性，而逆向思想剖析，如若风闻事实，那么当时股期概念类股中谁将是真实的获益者? 因而从出资视点动身，其间所蕴涵的风险系数亦显着偏高;而按A股商场前史的经历，过度炒作往往是中小散户出资者最简单陷入困境一大主因。

2009年终究一周，股期概念终究搭上了商场的末班车，一则风闻股指期货已获国务院同意，直接将商场的预期打上天花板。综上而言，此三类股均将因股指期货的推出而直接或直接获益，但其间有一要素----直接与简接之间的收益程度一向被大部分中小出资者所疏忽，其原因首要在于，大部分出资均倾向于重视股价短期、中期的涨幅，而无认识地疏忽了股指期货推出在商场中的功用运用和其所发生的影响。

股指期货作为金融衍生品而言，其所蕴涵的内容和本质是让出资者的方针指向愈加倾向于预期(包含关于经济、政治、资本商场等要素)，而一旦这一预期构成或占居优势，将在很大程度上直接或直接地影响商场的群众心思预期，而由此所引发的商场过度上涨或过度跌落即为股指期货的助涨与助跌才能。

因而，从全体上剖析，股指期货的推出终究的获益者将极可能是券商且是当时具有已IB资历的券商。按此反向思想剖析，股期概念类股中，一线股期概念股及权重指标股将成为商场主力直接影响首要东西，个股大幅的涨跌也将可能与基本面价值发生显着的违背，而这一违背值因结合了商场预期、炒作等要素，短期内不会回归，但其又由于与企业本质估值水平相距较大，股指短、中期内大幅涨跌也将可能成为常态。

如果在除掉上述二类概念股后，券商或将是终究一束咱们可以抓好的出资标的，原因首要在于，跟着A股商场的不断完善和开展，创业板、股指期货、融资融券等均是直接与券商的事务渠道构成直接联络，这一商场机制的不断深化开展，券商事务范畴也将不断扩大，对券商而言所构成的利好不能仅只以中期或长时间给予大略判别。