景顺长城中证500买卖型开放式指数证券出资基金联接基金2018年第2号更新招募阐明书摘要

5、权证、股指期货出资战略

本基金可出资股指期货和其他经中国证监会答应的衍生金融产品，如期权、权证以及其他相关的衍生东西。本基金出资股指期货将依据危险办理的准则，以套期保值为意图，首要挑选流动性好、买卖活泼的股指期货合约。本基金力求运用股指期货的杠杆作用，下降股票仓位调整的频率和买卖成本。

6、中小企业私募债券的出资战略

对单个券种的剖析判别与其它信誉类固定收益品种的办法类似。在信誉研讨方面，本基金会加强自下而上的剖析，将组织评级与内部评级相结合，侧重经过发行方的财务状况、信誉布景、运营才能、职业远景、单个竞争力等方面判别其在期限内的偿付才能，尽可能对发行人进行充沛翔实的调研和剖析。

7、财物支撑证券的出资战略

本基金将经过对宏观经济、提早归还率、财物池结构以及财物池财物地点职业景气改变等要素的研讨，猜测财物池未来现金流改变，并经过研讨标的证券发行条款，猜测提早归还率改变对标的证券的久期与收益率的影响。一起，基金办理人将亲近重视流动性对标的证券收益率的影响，归纳运用久期办理、收益率曲线、个券挑选以及掌握商场买卖时机等活泼战略，在严格控制危险的状况下，结合信誉研讨和流动性办理进行出资，以期取得长时间安稳收益。

九、基金的成绩比较基准

本基金成绩比较基准为：95%×中证500指数收益率+5%×银行活期存款利率(税后)。

本基金是ETF联接基金，寻求对标的指数的有用盯梢，因而选用以标的指数为首要构成部分的成绩比较基准较为合理。

假如往后法律法规产生改变，或许有更威望的、更能为商场遍及承受的成绩比较基准推出，或许是商场上呈现愈加合适用于本基金的成绩基准的股票指数时，若改变成绩比较基准触及本基金出资规模或出资战略的本质性改变，则基金办理人应就改变成绩比较基准举行基金比例持有人大会，并报中国证监会存案且在指定前言公告。若改变成绩比较基准对基金出资规模和出资战略无本质性影响，则无需举行基金比例持有人大会，基金办理人应与基金保管人协商共同后，报中国证监会存案并及时公告。

十、基金的危险收益特征

本基金为ETF联接基金，预期危险与预期收益高于混合型基金、债券型基金与货币商场基金。本基金为股票型指数基金，具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票商场类似的危险收益特征，归于证券出资基金中预期危险较高、预期收益较高的品种。

十一、基金出资组合陈说

景顺长城基金办理人的董事会及董事确保本陈说所载材料不存在虚伪记载、误导性陈说或严重遗失，并对其内容的真实性、准确性和完整性承当单个及连带责任。

基金保管人中国银行依据基金合同规则，现已复核了本出资组合陈说，确保复核内容不存在虚伪记载、误导性陈说或许严重遗失。财务数据到2018年3月31日，本陈说中所列财务数据未经审计。

1.陈说期末基金财物组合状况

2.陈说期末按职业分类的股票出资组合

2.1陈说期末按职业分类的境内股票出资组合

2.2陈说期末按职业分类的沪港通出资股票出资组合

无。

3.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前十名股票出资明细

4.陈说期末按债券品种分类的债券出资组合

本基金本陈说期末未持有债券。

5.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前五名债券出资明细

本基金本陈说期末未持有债券。

6.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前十名财物支撑证券出资明细

本基金本陈说期末未持有财物支撑证券。

7.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前五贵重金属出资明细

本基金本陈说期末未持有贵金属。

8.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前五名权证出资明细

本基金本陈说期末未持有权证。

9.陈说期末按公允价值占基金财物净值比例巨细排序的前十名基金出资明细

10.陈说期末本基金出资的股指期货买卖状况阐明

10.1陈说期末本基金出资的股指期货持仓和损益明细

本基金本陈说期末未持有股指期货。

10.2本基金出资股指期货的出资方针

本基金出资股指期货将依据危险办理的准则，以套期保值为意图，首要挑选流动性好、买卖活泼的股指期货合约。本基金力求运用股指期货的杠杆作用，下降股票仓位调整的频率和买卖成本。

11.陈说期末本基金出资的国债期货买卖状况阐明

11.1本期国债期货出资方针

依据本基金基金合同约好，本基金出资规模不包含国债期货。

11.2陈说期末本基金出资的国债期货持仓和损益明细

本基金本陈说期末未持有国债期货。

11.3本期国债期货出资点评

本基金本陈说期末未持有国债期货。

12.出资组合陈说附注

12.1

1、海南海药股份有限公司因涉嫌信息发表违规，于2017年11月23日收到中国证券监督办理委员会海南监管局《查询通知书》。到本陈说期末，证监会的查询尚在进行过程中。

因本陈说期末海南海药归于中证500指数成分股，而本基金为景顺长城中证500ETF的联接基金，因而被迫持有海南海药。

2、其他九名证券的发行主体本陈说期内没有被监管部门立案查询或在本陈说编制日前一年内遭到揭露斥责、处分的状况。

12.2

本基金出资的前十名股票未超出基金合同规则的备选股票库。

12.3其他财物构成

12.4陈说期末持有的处于转股期的可转化债券明细

本基金本陈说期末未持有处于转股期的可转化债券。

12.5陈说期末前十名股票中存在流转受限状况的阐明

12.6出资组合陈说附注的其他文字描述部分

无。

十二、基金的成绩

基金办理人许诺以诚实信誉、勤勉尽责的准则办理和运用基金财物，但不确保基金必定盈余。基金的过往成绩并不代表其未来体现。出资有危险，出资者在作出出资决策前应仔细阅读本基金的招募阐明书。基金成绩数据到2018年3月31日。

1、基金比例净值增长率及其与同期成绩比较基准收益率的比较

2、自基金合同收效以来基金累计净值增长率变化及其与同期成绩比较基准收益率变化的比较

注：本基金的出资组合比例为：本基金出资于方针ETF的比例不低于基金财物净值的90%，一起不低于非现金基金财物的80%，每个买卖日日终在扣除股指期货合约需交纳的买卖确保金后，坚持不低于基金财物净值5%的现金或到期日在一年以内的政府债券。本基金的建仓期为自2015年6月29日基金合同收效日起6个月。建仓期结束时，本基金出资组合到达上述出资组合比例的要求。

十三、基金费用概览

一、基金费用的品种

1、基金办理人的办理费；

2、基金保管人的保管费；

3、《基金合同》收效后的标的指数答应运用费；

4、《基金合同》收效后与基金相关的信息发表费用；

5、《基金合同》收效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；

6、基金比例持有人大会费用；

7、基金的证券、期货买卖费用；

8、基金的银行汇划费用；

9、证券、期货账户开户费用和账户保护费；

10、依照国家有关规则和《基金合同》约好，能够在基金产业中列支的其他费用。

二、基金费用计提办法、计提规范和付出办法

1、基金办理人的办理费

本基金基金产业中出资于方针ETF的部分不收取办理费。本基金办理费按前一日基金财物净值扣除所持有方针ETF基金比例部分的基金财物净值后的余额的0.5%年费率计提。办理费的核算办法如下：

H＝E×0.5%÷当年天数

H为每日应计提的基金办理费

E为前一日基金财物净值－前一日所持有方针ETF基金比例部分的基金财物净值，若为负数，则E取0

基金办理费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月付出。经基金办理人与基金保管人核对共同后，由基金保管人于次月首日起2-5个工作日内从基金产业中一次性付出给基金办理人。若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法准时付出的，付出日期顺延。

2、基金保管人的基金保管费

本基金基金产业中出资于方针ETF的部分不收取保管费。本基金保管费按前一日基金财物净值扣除所持有方针ETF基金比例部分的基金财物净值后的余额的0.1%的年费率计提。保管费的核算办法如下：

H＝E×0.1%÷当年天数

H为每日应计提的基金保管费

E为前一日的基金财物净值－前一日所持有方针ETF基金比例部分的基金财物净值，若为负数，则E取0

基金保管费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月付出。经基金办理人与基金保管人核对共同后，由基金保管人于次月首日起2-5个工作日内从基金产业中一次性付出提取。若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法准时付出的，付出日期顺延。

3、《基金合同》收效后的标的指数答应运用费

本基金《基金合同》收效后的标的指数答应运用费依照基金办理人与中证指数有限公司签署的指数运用答应协议及其补充协议的约好从基金产业中付出。

自基金合同收效日起，至本基金到达基金合同所规则的出资比例之日止，就本基金收取指数答应运用费。该指数答应运用费按本基金当日持有的股票财物总市值的万分之二的年费率计提，每日核算，逐日累计。本基金到达基金合同所规则的出资比例之日起，不再对本基金收取指数答应运用费。

指数答应运用费的付出办法为每季度付出一次，自基金合同收效日起，于每年1月、4月、7月、10月的前十个工作日内，依照指定的账户途径进行资金付出。若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法准时付出的，付出日期顺延。

如与指数编制方的指数运用协议约好的收费规范、付出办法等产生改变，依照改变后的费率、付出办法实行，此项无需举行基金比例持有人大会。

上述“一、基金费用的品种中第4-10项费用”，依据有关法规及相应协议规则，按费用实践开销金额列入当期费用，由基金保管人从基金产业中付出。

三、与基金出售有关的费用

1、基金认购费用出资者认购需全额交纳认购费用。认购费用不列入基金产业，首要用于本基金的商场推广、出售、挂号等征集期间产生的各项费用。出资者在一天之内假如有多笔认购，适用费率按单笔别离核算。认购费率表如下：

核算公式

本基金认购比例的核算如下：

当认购费用适用比例费率时：

净认购金额=认购金额/

认购费用=认购金额-净认购金额

认购比例=/基金比例出售面值

当认购费用适用固定金额时：

认购费用＝固定金额

净认购金额＝认购金额-认购费用

认购比例＝／基金比例出售面值

认购费用以人民币元为单位，核算结果依照四舍五入办法，保存到小数点后两位；认购比例核算结果保存到小数点后两位，小数点后两位今后的部分舍去，由此差错产生的丢失由基金产业承当，产生的收益归基金产业一切。

2、基金申购费用本基金的申购费用由申购本基金的出资者承当，不列入基金产业，首要用于本基金的商场推广、出售、挂号等各项费用。

本基金的申购费率不高于1.2%，随申购金额的添加而递减，适用以下前端收费费率规范：

本基金申购比例的核算：

基金的申购金额包含申购费用和净申购金额，其间：

当申购费用适用比例费率时：

净申购金额=申购金额/

申购费用=申购金额-净申购金额

申购比例=净申购金额/T日基金比例净值

当申购费用适用固定金额时：

申购费用=固定金额

净申购金额=申购金额-申购费用

申购份数=净申购金额/T日基金比例净值

申购费用以人民币元为单位，核算结果依照四舍五入办法，保存至小数点后两位；申购比例核算结果保存到小数点后两位，小数点后两位今后的部分尾数舍去，由此产生的收益或丢失由基金产业承当。

3、基金换回费用本基金的换回费用由换回基金比例的基金比例持有人承当，在基金比例持有人换回基金比例时收取。不低于换回费总额的25%应归基金产业，其他用于付出挂号费和其他必要的手续费。本基金对继续持有期少于7日的出资者收取不低于1.5%的换回费，并将上述换回费全额计入基金产业。

本基金的换回费率随持有期限的添加而递减。

注：就换回费而言，每1年指365天。

本基金换回金额的核算：

选用“比例换回”办法，换回价格以T日的基金比例净值为基准进行核算，基金的换回金额为换回总金额扣减换回费用，其间：

换回总金额=换回比例×T日基金比例净值

换回费用=换回总金额×换回费率

换回金额=换回总金额?-换回费用

换回金额为按实践承认的有用换回比例以当日基金比例净值为基准并扣除相应的费用，换回金额、换回费用核算结果保存到小数点后两位，小数点后两位今后的部分四舍五入，由此产生的收益或丢失由基金产业承当。

4、基金转化费用本基金的转化费用由换回费和申购补差费组成，转出时收取换回费，转入时收取申购补差费。其间换回费的收取规范遵从本招募阐明书的约好，申购补差费的收取规范为：申购补差费=MAX。

基金转出时换回费的核算：

由股票基金转出时：

转出总额＝转出比例×转出基金当日基金比例净值

由货币基金转出时：

转出总额＝转出比例×转出基金当日基金比例净值+待结转收益

换回费用＝转出总额×转出基金换回费率

转出净额＝转出总额－换回费用

基金转入时申购补差费的核算：

净转入金额＝转出净额－申购补差费

其间，申购补差费=MAX

转入比例＝净转入金额/转入基金当日基金比例净值

四、不列入基金费用的项目

下列费用不列入基金费用：

1、基金办理人和基金保管人因未实行或未彻底实行责任导致的费用开销或基金产业的丢失；

2、基金办理人和基金保管人处理与基金运作无关的事项产生的费用；

3、《基金合同》收效前的相关费用；

4、其他依据相关法律法规及中国证监会的有关规则不得列入基金费用的项目。

五、基金税收

本基金运作过程中触及的各交税主体，其交税责任按国家税收法律、法规实行。

六、费用调整

基金办理人和基金保管人协商共同后，可依据基金开展状况调整基金办理费率和基金保管费率等相关费率。

调低基金办理费率和基金保管费率等费率，无需举行基金比例持有人大会。

基金办理人有必要于新的费率施行日前2日在指定前言上公告。

十四、对招募阐明书更新部分的阐明

1、在“三、基金办理人”部分，更新了基金办理人董事会成员、高档办理人员、基金司理和出资决策委员会状况的相关信息；

2、在“四、基金保管人”部分，更新了保管人相关状况信息；

3、在“五、相关服务组织”部分，更新了基金比例出售组织及会计师事务所的相关信息；

4、在“八、基金比例的申购、换回与转化及其他注册挂号事务”部分，更新基金定时定额出资方案的相关信息；

5、在“九、基金的出资”部分，更新了基金出资组合陈说，数据到2018年3月31日；

6、、更新了“十、基金的成绩”部分，数据到2018年3月31日；

7、在“二十二、其他应发表事项”部分，更新了近期发布的与本基金有关的公告目录，目录更新至2018年6月29日;

8、依据中国证监会2017年8月31日公布的《揭露征集开放式证券出资基金流动性危险办理规则》的要求，景顺长城基金办理有限公司对本基金基金合同进行了修正。上述基金合同修正系因相应的法律法规产生变化而应当对基金合同进行的修正，对原有基金比例持有人的利益无本质晦气影响，现已我司与相应基金的基金保管人协商共同，并报监管组织进行存案。本次招募更新依照上述基金合同的修订同步更新了相关信息。

景顺长城基金办理有限公司

二一八年八月十三日