消费金融公司要过“紧日子”

种种痕迹显现，消费金融公司本年要过“紧日子”。

近来，媒体报道，相关监管部门提出要求：各地消费金融公司、银行等金融组织要将个人告贷利率全面控制在24%以内。部分地区监管还要求在下一年6月底前整理利率超支存量告贷。

方针落地将冲击消金职业。

8月6日，年代周报记者从招联消费金融相关人士处了解到，年化利率不超越24%的要求事实，而且已实施一段时间。多名业内人士表明，自去年底起，部分地区银保监局已开端对消费金融公司的产品利率窗口辅导。

不过，仍有部分承受年代周报采访的消金职业人士表明，暂时没有收到监管部门相关指令。

年代周报记者比照现在干流消费金融公司旗下的产品发现，大都消费金融产品的年化利率已处于24%红线内。

8月6日，零壹研究院院善于百程告知年代周报记者，传统持牌金融组织对客群还款才能和财物状况审阅门槛较高，消费金融公司方针客户主要为年青顾客，不良告贷率较高。24%年化利率的红线意味着消金公司要对产品和利率的从头调整，对客群从头筛查分层，放贷规划将受影响。

与此一起，消费金融公司ABS融资进一步放缓。WIND数据显现，到8月6日，2021年消费金融公司ABS发行总额为61.08亿元，较上年同期缩水近四成。

据我国银职业协会7月26日发布的《我国消费金融公司开展陈述》，与2019年比较，2020年消费金融公司财物规划增速和告贷规划增速别离下降23.49%和26.16%。陈述以为，增速双双下滑归咎于疫情冲击以及获客和融资本钱攀升的影响。

挂牌利率遍及低于24%

现在监管辅导或未掩盖一切消费金融组织。8月5日，华中地区某消费金融公司工作人员向年代周报记者表明，公司暂未收到相关监管要求调整利率的音讯。

值得注意的是，大都消费金融公司产品利率已在监管红线内。年代周报记者整理多款消费贷产品的年化利率时发现，大都产品的年化利率控制在24%以内，少量头部消费金融公司的利率仍在高位，如捷信消费金融的消费贷产品年化归纳息费率在24%—36%。

在减费让利金融支撑实体经济的布景下，告贷利率下行是大势所趋。监管关于假贷商场提出许多标准和要求，推进全体告贷利率下行。有剖析人士表明，在告贷利率不断标准的布景下，对消费金融公司而言，设置24%的利率红线“并不意外”。

在于百程看来，消费金融公司服务客群愈加下沉，资金本钱也高，因此在假贷产品的年化利率上比银行要高，此前最高利率根本都在IRR36%以内，不少已控制在IRR24%以内，而且出现不断下行的状况。

近两年，监管部门对告贷利率的管控趋严。央行3月31日要求包含消费金融公司在内的从事告贷事务的组织，需向告贷人明示告贷年化利率，并阐明告贷利率核算方法。

此外，2020年8月，最高人民法院正式发布新修订的《最高人民法院关于审理民间假贷案子适用法律若干问题的规则》，将原有的民间假贷利率上限，调整为1年期告贷商场报价利率的4倍，进一步规制和束缚过高的民间假贷利率。

依照7月20日最新报价，1年期LPR为3.85%，当时民间假贷利率上限为15.4%。但现已清晰的是，4倍LPR红线仅针对民间假贷利率小额告贷公司、消费金融公司和银行不适用于该法令。

6月1日，招联消费金融有限公司董事总经理章杨清曾发文表明，消费金融从业组织应严格执行央行要求，全面、精确向客户展现年化利率，并将对客户定价状况逐笔报送金融办理部门，自动承受价格监管。

ABS融资规划下行或因事务萎缩

在利率遭到监管部门管控的一起，年代周报记者注意到，消费金融公司的融资需求显着下降，意味着前两年高速增加的消费金融职业开端进入平延期。

年代周报记者了解到，消费金融公司可通过股东增资、银行间同业拆借、同业告贷、发行金融债券、银团告贷和ABS等途径融资。消费金融公司会从资金本钱、融资规划、融资功率以及是否有利于流动性办理多方面归纳考虑来挑选融资途径。

2020年以来，多家消费金融公司传出增资音讯。比方，华融消费金融、中信消费金融以及湖北消费金融等3家组织已成功增资，增资金额别离为3亿元、4亿元以及4.4亿元。

值得注意的是，并非一切股东增资都能敏捷完结。2020年12月，北京银行发布《关于参加北银消费金融有限公司增资扩股的计划》，将出资7500万元参加北银消费金融增资扩股。到现在，银保监会没有批复该增资计划。

发行ABS仍是消费金融公司最重要的增资途径之一。“ABS增速放缓与整个消费金融职业规划增加放缓有关。跟着消费金融公司融资方法愈加多元化，各家组织也会挑选不同途径，比方发行本钱更低的金融债融资。但全体看，消金ABS仍是较好的融资挑选。”于百程剖析道。

“但ABS发行要调查公司评级、财物质量、组织认可度等维度，门槛较高。”于百程以为。

8月3日，河北美好消费金融股份有限公司宣告获批ABS发行资历，成为本年以来第2家、全国第15家取得ABS资历的持牌消费金融公司。现在全国共有30家消费金融公司。

与之相对的是，年内消费金融公司ABS融资速度放缓。到8月6日，2021年消费金融ABS发行总额为61.08亿元，发行数量共五只。其间，湖北消费金融、捷信消费金融各两单，兴业消费金融占一单。

比较之下，2020年1月1日至8月6日，消费金融ABS产品发行数量相同为五只，但发行总额为104.47亿元。这意味着，本年的发行规划较去年同期削减43.39亿，ABS融资规划缩水四成。

事实上，2020年消费金融ABS发行现已呈下降趋势。数据显现，2016年至2018年，持牌消费金融ABS发行总量逐步攀升，别离为45.04亿元，139亿元，140.55亿元，并于2019年峰值185.44亿元。但随后发行数量和额度双双下滑，2020年发行的ABS融财物品总额降至123.65亿元。

融资需求的下降旁边面印证消费金融公司的增速全体放缓。

银保监会数据显现到2020年年底，消费金融公司财物规划为5246.49亿元，同比增加258.42亿元，增速为5.18%；告贷余额4927.8亿元，同比增加204.87亿元，增速为4.34%。而2019年底，上述两项目标的增速均挨近30%。