期权作为一种高维的金融衍生品，影响其价格的要素非常丰富，其间最重要的是标的物的价格、期限长度和动摇率。咱们能够从这三个视点构建相关的出资组合，赚取不同维度的收益。

期权组合战略有哪些？

出资组合战略首要包含方向性战略、动摇性战略和及时性战略。接下来，一个小编就带你去逐个了解它们。

[1]方向性战略：

牛市价差战略：牛市价差组合由一个行权价格较低的买入期权权力仓和一个行权价格较高、到期月份相同的买入期权责任仓组成。因为到期日相同，既有权力头寸，也有责任头寸，能够避开动摇性和时刻价值的影响，专注做定向收益。

熊市看跌价差战略：与前者相反，这种战略是指买入行权价较高的看跌期权，然后卖出行权价较低的看跌期权，到期日相同。

[2]动摇战略

动摇战略从动摇中赚取收益。具体做法是在预期动摇率上升时买入看涨期权和看跌期权(行权价和到期日相同)，或许在预期动摇率下降时卖出看涨期权和看跌期权(行权价和到期日相同)。前者叫做买入跨市场战略，后者叫做卖出跨市场战略。

[4]及时性战略

即日历价差战略是指在近月卖出看涨(看跌)期权，在远月以相同的行权价格买入另一个看涨(看跌)期权。这样，咱们就能够集中精力赚取时刻价值。