在此之前，云南工投合计持有占总股本4.58%的红塔证券股份。
2020年以来，红塔证券现已屡次面临相似的"小非"密布减持景象。
成绩向好却遭大股东一再减持
因为在此前数月内大股东曾接连减持公司股份，因而，出资者关于此次12月8日晚发布减持公告的反响，好像有点"习以为常"了。红塔证券股价虽然在公告发布后一度小幅走低，但在之后的两个买卖日便快速收复失地，走势上更是逆市飘红，好不抢眼。
公司另一大股东云南白药集团股份有限公司(以下简称"云南白药"，000538.SZ)别离于2020年10月26日、2020年11月25日以及2020年12月2日前别离减持了770.5万、1585万以及1392万股红塔证券股份，合计3747万余股，约占总股份1.03%。
截止《出资者》发稿，云南白药之前所持有的1.30%的红塔证券股份只剩下0.27%。
《出资者》就云南白药减持向红塔证券发函查询相关状况，公司回复称，于2020年7月6日就收到云南白药出具的减持方案奉告函，并再三着重此系列减持系公司股东本身资金需求。
值得留心的是，有了云南白药的"演示"，云南工投此次减持是否意味又一系列"清仓式"减持的初步？
一位来自其他券商的从业者向《出资者》表明，云南白药三次减持中的第一次减持也仅仅占有了相对小的持仓份额，后续云南工投若再次连续有更大规划减持红塔证券股票的行为，将会对股价和出资者心思形成比较大的影响。
明显，两大股东的减持与公司成绩体现并无直接关系。
红塔证券发布的2020年一季报、中报及三季报显现，公司陈述期内的净赢利别离同比增加135.77%，167.10%，以及74.50%。别的，截止三季报公司现已完成了33.71亿的营收与9.24亿的赢利。
一边厢，是公司成绩的欣欣向荣，另一边厢，却是大股东的连番减持，环绕红塔证券呈现的现象的确耐人寻味。
不过，有市场分析以为，大股东连番减持或许与公司别离在6月因债券买卖事务三项违规收到中国证监会警示函，以及9月因违背《科创板初次揭露发行股票下出资者办理细则》被中国证券业协会(以下简称中证协)列入约束名单有关。
2019年7月5日在上交所挂牌上市的红塔证券，本年以来一再违规。本年9月份，中国证券业协会发布《初次揭露发行股票配售目标约束名单公告(2020年第7号)》，显现，红塔证券股份有限公司自营账户于2020年9月8日起至2021年3月7日被列入了约束名单。????(中国证券业协会)
本年6月份，中国证监会发布了《关于对红塔证券股份有限公司采纳出具警示函办法的决议》，显现，红塔证券在展开债券买卖事务存在三个问题：一是信息体系化监控不到位，公司风控体系未设置相关买卖额度风控阈值，资管事务经过手艺台账审阅回购利率违背状况；二是债券出资买卖人员薪酬递延准则不符合监管要求；三是债券买卖询价活动留痕不到位。
由此，持股违规是否整改到位，以及跟着自营账户被列入约束名单是否或许影响本年及下一年一季度成绩体现，红塔证券在《出资者》调研函回复中着重，初次揭露发行股票取得配售存在不确定性，且该事务在公司事务中占比较小，被列入约束名单不会对公司成绩形成严重晦气影响。
红塔证券还表明，公司在收到监管部门的相关信件后，已第一时间对所涉问题进行了全面检查，并自动开端内部自检，全面排查危险危险，现在现已对相关问题进行了整改。后续公司将不断完善内部操控办理体系，活跃优化立异活动合规办理机制。