银行理财产品还会亏钱？

现在，银行理财遍及存在的现象是，出资者教育作业重办法多过重实效，展开办法也较为单一，导致出资者对“商场有危险，出资需谨慎”的了解不行深入，且金融商场对外开放程度逐步加深、金融产品出资复杂性不断提高，都对出资者教育作业构成了应战。

投教首战：破除刚兑

证券时报记者：银行理财子公司的出资者教育作业往往会面临哪些困难？

中银理财：首要，理财公司的出资者教育作业负重致远。出资者大多将银行理财定位为低危险出资种类，本身的危险偏好也较低，一旦遇到商场下行期，银行理财面临的出资者交流解说压力更大，这也对咱们出资者教育的广度和深度提出了更高要求。

其次，出资者需求在资管新规的大布景下更新自己的出资观念。资管新规后银行理财产品打破刚兑，和其他资管产品相同直面商场反应，有动摇，也有回撤。关于理财产品的出资者来说，“卖者尽责、买者自傲”，需求打破之前“保本保收益”的观念。

交银理财：一是出资者关于净值型理财的承受还需求必定时刻。之前，银行理财遍及出售的是确保收益理财产品。这类产品也便是咱们之前所说的“刚兑”，让出资者构成了银行理财便是保本保收益的理念。而跟着资管新规的稳步推进，打破银行理财刚兑成为投教作业的难点。

二是出资者教育需求通俗易懂，但也不能偏离了监管对宣扬表述的要求。金融职业尤其是资管职业，专业性极高，在出资方面有许多的专业术语，咱们既要坚持监管关于专业性宣扬的要求，也要用老百姓听得懂的话来解说，让老百姓能听得理解、听得进去，这是一个很大的应战。

三是银行理财出资者教育的办法还不行丰厚。这两年来，咱们凭借文章、漫画等办法，多管齐下加大出资者教育，但办法和办法还需求进一步丰厚，例如能够进一步经过微视频等办法拓展出资者教育途径。一同，还要加强关于理理的训练，提高他们关于乡村客群、晚年客群的服务才能。

建立观念：长时间理性

证券时报记者：近期，遭到商场动摇影响，一些银行理财产品呈现回撤，这种时期组织展开出资者教育需求愈加重视什么？

中银理财：在商场下行时期，一方面咱们要继续做好出资者的安慰和服务作业，另一方面也要清醒地知道到，越是在商场困难的时分，越是加强出资者教育的好时机。商场动摇某种程度上使出资者更乐意重视资管新规、了解净值型理财产品。

咱们将经过一线出售人员、自有宣扬途径、职业协会和媒体继续发声，与各方一同引导客户适应和承受理财产品的净值化转型，合理评价本身的危险承受才能，承受商场动摇，引导出资者建立长时间、理性出资的理念。

交银理财：咱们以为，银行理财客群并不比其他出资集体更难理性应对出财物品的净值动摇。由于理财客群本身便是出资集体的一部分，购买银行理财的客户本身也或许参加其他出资活动，因而很难将其孤立来看。需求指出的是，绝大大都银行理财产品的出资方向仍是债券商场，权益出资占比比较低，所以动摇较小。面临这种动摇，银行理财公司既要做好出资者的陪同，又要协助客户构生长时间出资、价值出资和理性出资的理念。

信银理财：近期商场动摇，更让咱们看到展开出资者教育作业的必要性、紧迫性以及长时间性。

打破产品刚兑后，本来理财类存款代替特点回归到出资品特点，这对长时间以来将理财产品视为存款的客户，有着激烈的直观冲击。理财产品净值化运作，是为了让更多的客户经过理财参加到实体经济的建造傍边，这就要求出资者要改变知道，将购买行为改变为出资行为。

区别客群：各有偏重

证券时报记者：在银行看来，哪类集体更需求进行出资者教育？针对这类集体，理财公司是怎样做的？

交银理财：白叟以及残障人士集体是出资者教育的一大要点。详细而言，要做好以下两方面：

一方面是加大针对晚年人、残障人士等特别集体的应用软件建造，推进处理数字距离。现在，出资者教育信息首要依托手机等载体进行传达，晚年人、残障人士等特别集体在金融范畴运用智能技能方面存在必定的困难，需求咱们分外加以重视。另一方面，还应该加强理理对上述人群的投教训练等，提高理理关于这部分集体的服务才能。

兴银理财：一般来说，晚年人出资集体更需求进行出资者教育，由于晚年人集体危险承受才能较弱，并且对理财产品净值化转型的知道度、承受度也比较低。

兴银理财在客户危险承受才能测评上，针对出资者年纪设置评分分数，例如将客户年纪分为高于65岁、61~64岁、51~60岁、26~50岁、18~25岁五档，年纪越大，得分越低。针对这一集体，咱们首要是加强出售办理，包含人员和宣扬材料规范性办理，从源头展开出资者教育，做好顾客权益维护。

证券时报记者：当下许多年青人越来越重视理财，成为银行理财的新客户。关于年青人这类客户集体，银行以为其有哪些不同特征，怎样进行出资者教育？

中银理财：现在，大都年青人在出资理财范畴喜爱参阅别人经历，易受交际圈层影响，拿手多角度、多途径取得资讯信息，从实践中学习生长；一同，部分年青人也存在“一夜暴富”、“假贷消费”等不合理的理财观念。

因而，在面临年青客户集体时，咱们需求加大线上内容的发明才能，利用好本身的大众号、视频号等途径，结合年青人的语境和喜爱，提示其防备金融欺诈、合理评价本身危险承受才能，鼓舞长时间出资，做好未来财富储藏。

南银理财：年青人集体尽管本金不多，但危险偏好相对中晚年人较高。许多年青人乐意以高危险交换高收益，一同对新事物的承受程度较高、对新常识的学习吸收才能较强，常常从交际媒体上获取理财相关的常识和信息，相对银行点而言则更偏好手机银行、银这类线上途径。对年青客户集体，能够依据其交际习气在各类互联途径上推出内容丰厚风趣、商场灵敏的理财科普常识，一同加强线上途径的展现和智能化开发。

净值化：稳健性有新内在

证券时报记者：不同理财产品在不同商场环境下往往收益体现不同，那么银行理财产品在什么样的经济、商场环境下更能为出资者发明好的收益成果？

中银理财：跟着资管新规过渡期完毕，包含银行理财在内的各类资管产品净值化转型进程不断深化，产品的收益体现与出资战略、商场环境密切相关，并直接反映在净值体现中。比较于其他类型的财物办理产品，银行理财愈加重视出资稳健与出资期内的肯定报答水平，现阶段大多主推固定收益类和混合类产品，出资战略包含纯固收战略、固收增强战略等等。

净值化转型布景下，银行理财的“稳健性”有了新的内在，出资者需求在充沛了解各类银行理财产品出资方向和出资战略的基础上，依据本身出资方针和危险承受才能，充沛评价后挑选适宜本身的理财产品，以获取更好的出资收益。

交银理财：在金融财物装备中，基金、股票和银行理财各有优势，银行理财的优势在于安身稳健的基础上，获取相对有竞争力的收益。银行理财产品的出资规模很广，包含债券、股票、衍生品、产品等各类出资标的。

银行理财也为一般出资者供给了多元化的期限挑选，从每天开放型，到1年或2年以上的持有期限。银行理财的这些特征，为一般出资者供给了危险涣散的或许性，在必定程度上降低了出资危险和动摇。

南银理财：银行理财现在依然是以固收类产品为主，近两年也在要点布局混合、权益类产品。银行理财相较于其他资管组织的优势依然在于大类财物的装备才能，出资规模愈加多元化。理财产品更多寻求的是肯定收益，期望为出资者获取大类财物轮动带来的长时间相对稳健的出资收益。